Kintlévő napok (DPO) arra az átlagos napokra vonatkoznak, amelyek alatt a vállalat visszafizeti a szállítóit. A szállítói kötelezettségek kifizetése várhatóan egy éven belül, vagy egy működési cikluson belül (amelyik hosszabb). Az AP-t a rövid lejáratú kötelezettségek egyik leglikvidebb formájának tekintik. Ezért a fizetendő napok fennálló mértéke azt mutatja meg, hogy egy vállalat mennyire tudja kezelni a tartozásait. A 20 fős adatvédelmi tisztviselő azt jelenti, hogy egy vállalatnak átlagosan 20 napra van szüksége, hogy visszafizesse beszállítóit.
Fizetendő napok kiemelkedő képlete
A DPO képlete a következő:
Kintlévő fizetendő nap = (átlagos tartozás / eladott áruk költsége) x napok száma a számviteli időszakban
Vagy
Kintlévő napok = átlagos tartozás / (értékesítési költség / napok száma a számviteli időszakban)
Hol:
Értékesítési költség = Készlet kezdete + Vásárlások - Készlet befejezése
Kifizethetetlen napok tolmácsolása
Vizsgáljuk meg a magas és alacsony DPO következményeit:
Magas DPO
A magas DPO általában előnyös egy vállalat számára. Ha egy vállalatnak hosszabb időbe telik fizetnie hitelezőinek, a többlet készpénz készpénz söpörése A készpénz söpörés bármely, a vállalat vagy egyén pénzforgalmának egy meghatározott célra felhasználható szándékosan kiválasztott és automatizált átutalása. felhasználhatók rövid távú befektetési tevékenységekre. A hitelezők kifizetésének túl sokáig tartása azonban boldogtalan hitelezőket eredményezhet, és megtagadhatja a további hitelek nyújtását vagy kedvező hitelfeltételek felajánlását. Ezenkívül, ha az adatvédelmi tisztviselő túl magas, ez azt jelezheti, hogy a vállalat küzd, hogy készpénzt találjon hitelezőinek fizetése érdekében.
Ezért az iparági átlagnál magasabb DPO javasolja:
- Jobb hitelfeltételek, mint a versenytársak; vagy
- Képtelenség időben fizetni a hitelezőknek
Alacsony DPO
Az alacsony DPO-val rendelkező vállalat jelezheti, hogy a vállalat nem használja ki teljes mértékben a hitelezők által kínált hitelidőszakot. Alternatív megoldásként lehetséges, hogy a társaság csak rövid lejáratú hitelszerződéseket köt hitelezőivel.
Ezért az iparági átlagnál alacsonyabb DPO javasolja:
- Rosszabb hitelfeltételek, mint a versenytársak; vagy
- Nem használják ki teljes mértékben a hitelezők által kínált hitelidőszakot
Példa a fizetendő napok kiemelkedő értékére
A DPO kiszámítása a fent megadott év eleji és végi egyenlegekkel:
- Átlagos tartozás: 800 000 USD
- Az eladott áruk költsége Az eladott áruk költsége (COGS) Az eladott áruk költsége (COGS) az áruk vagy szolgáltatások előállításakor felmerülő „közvetlen költségeket” méri. Ez magában foglalja az anyagköltséget, a közvetlen munkaerőköltséget és a közvetlen gyári általános költségeket, és közvetlenül arányos a bevételekkel. A bevételek növekedésével több erőforrásra van szükség az áruk vagy szolgáltatások előállításához. A COGS gyakran: 8 500 000 USD
- Napok száma: 365
DPO: (800 000 USD / 8 500 000 USD) x 365 = 34,35. Ezért ennek a vállalatnak átlagosan 34 napra van szüksége a tartozásainak visszafizetéséhez.
A fizetendő napok kiemelkedő jelentősége
A ki nem fizetendő napok egy fontos hatékonysági arány, amely méri az átlagos napok számát, amelyre a vállalatnak szüksége van a szállítók visszafizetésére. Ezt a mutatót használják a készpénzciklus elemzésében. A magas vagy alacsony DPO (az iparági átlaghoz képest) különböző módon érinti a vállalatot. Például a magas adatvédelmi tisztviselő arra késztetheti a szállítókat, hogy a céget „rossz ügyfélnek” minősítsék, és hitelkorlátozásokat szabjanak meg. Másrészt az alacsony adatvédelmi tisztviselő jelezheti, hogy a vállalat nem használja ki teljes mértékben a készpénzállományát, és a nem hatékonyan működő vállalatot is jelezheti.
Nincs egyértelmű szám, hogy mi minősül az egészséges fizetendő napoknak, mivel az adatvédelmi tisztviselő jelentősen változik iparáganként, a vállalat versenyhelyzetében és alkupozíciójában. Például a Walmart hatalmas vállalat a kiskereskedelemben. Ilyen jelentős piaci részesedéssel a kiskereskedő tárgyalásokat tud folytatni olyan beszállítókkal, amelyek nagyban részesítik őket. 2017 júliusától a Walmart adatvédelmi tisztviselője körülbelül 42 körül áll.
Alkalmazások a pénzügyi modellezésben és elemzésben
Az adatvédelmi tisztviselő és az a napok átlagos száma, amely egy vállalatnak számláinak kifizetéséhez szükséges, fontos fogalmak a pénzügyi modellezésben. Mi a pénzügyi modellezés A pénzügyi modellezés az Excel programban történik a vállalat pénzügyi teljesítményének előrejelzéséhez. Áttekintés arról, hogy mi a pénzügyi modellezés, hogyan és miért kell egy modellt felépíteni. . Amikor kiszámítja a vállalat szabad cash flow-ját a vállalat számára, az Értékelés ingyenes értékelési útmutatók a legfontosabb fogalmak saját ütemben történő elsajátításához. Ezek a cikkek megtanulják az üzleti értékeléssel kapcsolatos bevált gyakorlatokat és a vállalat értékbecslését összehasonlítható vállalati elemzés, diszkontált cash flow (DCF) modellezés és precedens tranzakciók segítségével, amelyeket a befektetési banki tevékenység, a tőkekutatás (FCFF), a nettó forgótőke változásai használnak. Nettó működőtőke A nettó működőtőke (NWC) a különbség a vállalat között.s mérlegében szereplő forgóeszközök (készpénz nélkül) és rövid lejáratú kötelezettségek (adósság nélkül). Ez a vállalat likviditásának és a rövid távú kötelezettségek teljesítésének, valamint a vállalkozás alapműveleteinek mérőszáma. Az ideális helyzet az, hogy hatással van a cash flow-ra, és így a számlák kifizetéséhez szükséges átlagos napok száma hatással lehet az értékelésre (különösen rövid távon).
Az alábbiakban bemutatjuk a Finance pénzügyi elemző képzési programjának DCVA modelljének képernyőképét, az FMVA® tanúsítást. Csatlakozzon 350 600+ hallgatóhoz, akik olyan vállalatoknál dolgoznak, mint az Amazon, a JP Morgan és a Ferrari.
FMVA® tanúsítás Csatlakozzon 350 600+ hallgatóhoz, akik olyan vállalatoknál dolgoznak, mint az Amazon, a JP Morgan és a Ferrari
Töltse le az ingyenes sablont
Írja be nevét és e-mail címét az alábbi űrlapba, és töltse le most az ingyenes sablont!
Egyéb források
Köszönjük, hogy elolvasta a Finance magyarázatát a fizetendő napokról. A pénzforgalmi kérdések és a könyvelés megértése érdekében olvassa el az alábbi ingyenes pénzügyi forrásokat.
- Követelések Követelések Követelések Követelések (AR) egy vállalkozás hitelértékesítéseit jelentik, amelyeket az ügyfelek még nem fizetnek ki teljes mértékben, a mérleg forgóeszközét. A vállalatok lehetővé teszik ügyfeleik számára, hogy ésszerű, hosszabb ideig fizetjenek, feltéve, hogy a feltételekben megállapodtak.
- Napi értékesítés kiemelkedő napok Értékesítés kiemelkedő értékesítés nélküli napok (DSO) azt az átlagos napszámot jelöli, amely alatt a hitelértékesítések készpénzre válnak, vagy mennyi időbe telik a vállalatnak a számlával kapcsolatos követeléseinek összegyűjtése. A DSO kiszámítható úgy, hogy egy bizonyos időkereten belül az összes követelést elosztjuk a teljes nettó hitelértékesítéssel.
- Napi értékesítés a készletben Napi értékesítés a készletben (DSI) A napos értékesítés a készletben (DSI), amelyet néha leltárnapnak vagy -napnak is neveznek, az átlagos napok vagy idő számát jelenti.
- Pénzügyi számviteli elmélet Pénzügyi számviteli elmélet A pénzügyi könyvelés elmélete elmagyarázza a "miért" mögött a könyvelést - azokat az okokat, amelyek miatt a tranzakciókat bizonyos módon jelentik. Ez az útmutató segít megérteni a pénzügyi számviteli elmélet fő elveit
