Pénzügyi modellezés kezdőknek - Bevezető útmutató

A pénzügyi modellezés az egyik legértékeltebb, de vékony értelemben vett készség a pénzügyi elemzésben. A pénzügyi modellezés célja a számviteli, pénzügyi és üzleti mérőszámok összekapcsolása a vállalat jövőbeni előrejelzésének absztrakt ábrázolásának létrehozása céljából az Excelben. Ez az útmutató a pénzügyi modellezéshez a kezdőknek és a „próbabábuknak” megtanul minden alapot, amelyet a kezdőnek tudnia kell!

A pénzügyi modelleknek sokféle típusa van, a pénzügyi modellek típusai A pénzügyi modellek leggyakoribb típusai a következők: 3 kimutatási modell, DCF modell, M&A modell, LBO modell, költségvetési modell. Fedezze fel a legjobb 10 típust sokféle felhasználási lehetőséggel, beleértve az üzleti döntések meghozatalát egy vállalatnál, befektetéseket egy magán- vagy állami társaságba, értékpapírok árképzését, vagy vállalati tranzakciók, például fúziók, felvásárlások, elidegenítések vagy tőkeemelések végrehajtását. Ez a pénzügyi modellezési útmutató az alapok megtanítására szolgál.

Pénzügyi modellezés a Dummies Guide számára

Kép a pénzügyi pénzügyi modellező tanfolyamokról.

Miért használja az Excel programot?

A társaság működésének előrejelzése a jövőben nagyon összetett lehet. Minden vállalkozás egyedi, és nagyon specifikus feltételezéseket és számításokat igényel. Az Excel-t azért használják, mert ez a rendelkezésre álló legrugalmasabb és személyre szabható eszköz. A szoftver alternatívaként túl merev lehet, és nem engedi megérteni az üzleti tevékenység minden egyes vonalát, ahogyan az Excel.

Melyek a pénzügyi modell felépítésének lépései?

Ebben a pénzügyi útmutató modellezésben a kezdőknek és a „próbabábuknak” meghatároztuk a pénzügyi modell felépítésének alapvető lépéseit.

  1. Történelmi adatok - legalább 3 éves múltbeli pénzügyi információk bevitele a vállalkozás számára.
  2. Arányok és mérőszámok - számítsa ki a vállalkozás korábbi arányait / mutatóit, például a haszonkulcsokat, növekedési ütemeket, eszközforgalmi arányt, készletváltozásokat stb.
  3. Feltételezések - folytassa az arányok és mérőszámok építését a jövőben azzal, hogy feltételezéseket tesz arra vonatkozóan, hogy a jövőbeli marginok, növekedési ütemek, eszközforgalom és készletváltozások milyen előrelépésekkel fognak történni.
  4. Előrejelzés - előrejelezheti az eredménykimutatást, a mérleget és a pénzforgalmi kimutatást a jövőbe az összes számítás megfordításával, amelyet a múltbeli arányok és mutatók kiszámításához használt. Más szóval, használja azokat a feltételezéseket, amelyeket a pénzügyi kimutatások kitöltéséhez tett.
  5. Értékelés - az előrejelzés elkészítése után a vállalat értékelhető a diszkontált cash flow (DCF) elemzési módszerrel. További információ a DCF-modellekről DCF-modell ingyenes oktatási útmutató A DCF-modell egy adott típusú pénzügyi modell, amelyet egy vállalkozás értékére használnak. A modell egyszerűen egy előrejelzés a vállalat szabad felhasználatlan cash flow-járól és értékeléséről.

pénzügyi modellezés kezdőknek és bábuknak

Kép a pénzügyi pénzügyi modellező tanfolyamokról.

Ki építi a pénzügyi modelleket?

Számos szakma és karrierút igényli a pénzügyi modellezést. Íme néhány a leggyakoribbak közül:

  • Befektetési banki elemzők és munkatársak Investment Banking Karrier Pálya befektetési banki karrier útmutató - tervezze meg IB karrierjét. Tudjon meg többet a befektetési banki fizetésekről, a felvétel módjáról és a tennivalókról az IB karrier után. A befektetési banki részleg (IBD) segíti a kormányokat, vállalatokat és intézményeket a tőkebevonásban, valamint az egyesülések és felvásárlások befejezésében.
  • Részvénykutatási elemzők és munkatársak Részvénykutatási elemző Egy részvénykutatási elemző az állami vállalatok kutatási területeit ismerteti, és ezeket a kutatásokat elosztja az ügyfeleknek. Kitérünk az elemzői fizetésre, a munkaköri leírásra, az ipari belépési pontokra és a lehetséges karrierutakra.
  • Magántőke-elemzők és munkatársak Magántőke-karrier profil A magántőke-elemzők és munkatársak hasonló munkát végeznek, mint a befektetési banki tevékenységben. A munka pénzügyi modellezést, értékelést, hosszú órákat és magas fizetést tartalmaz. A magántőke (PE) a befektetési bankárok (IB) gyakori előrelépése. Az IB elemzői gyakran arról álmodoznak, hogy vásárlói oldalra lépjenek,
  • Hitelelemzők Kereskedelmi banki életpálya A kereskedelmi banki életpálya olyan hiteltermékeket kínál az ügyfeleknek, mint például futamidejű kölcsönök, hitelkeretek, szindikált lehetőségek, készpénzkezelési szolgáltatások és egyéb fix kamatozású termékek. Hitelelemzőként vagy számlavezetőként pénzügyi tanácsokat ad
  • FP&A elemzők és menedzserek FP&A elemző Legyél FP&A elemző egy vállalatnál. Felvázoljuk az FP & A munkához és a sikeres pénzügyi karrierhez szükséges fizetést, készségeket, személyiséget és képzést. Az FP&A elemzői, menedzserei és igazgatói felelősek a vezetők számára a szükséges elemzések és információk biztosításáért
  • Vállalatfejlesztési elemzők és menedzserek Vállalatfejlesztési karrierút A vállalati fejlesztési munkák magukban foglalják az egyesülések, felvásárlások, elidegenítések és tőkeemelés végrehajtását házon belül. A vállalati fejlesztés ("corp dev") felelős a fúziók, felvásárlások, elidegenítések és a tőkeemelésért házon belül. Fedezze fel a karrier utat.

Mennyi könyvelési ismeret szükséges?

A pénzügyi modell felépítéséhez alaposan meg kell ismernie a számviteli alapokat. Tudnia kell, hogy mit jelent a különféle számlák, hogyan kell kiszámolni és hogyan kapcsolódnak egymáshoz. Javasoljuk, hogy legalább néhány számviteli tanfolyam legyen az öv alatt. Mivel a könyvelés a pénzügyi modellezés előfeltétele, ingyen kínáljuk könyvelési összeomlási tanfolyamainkat!

Mely Excel-ismeretekre van szükség?

A pénzügyi modell felépítéséhez sok Excel képlet és funkció szükséges. Íme néhány a leggyakoribbak közül:

  • A SUM függvény összead egy számkészletet.
  • ÁTLAG Funkció kiszámítja a számkészlet átlagát.
  • A COUNT függvény megszámolja a számokat tartalmazó cellák számát
  • A MIN és a MAX függvény kiszámítja az értékkészlet minimumát és maximumát.
  • SUMPRODUCT Function két tömbkészletet megszoroz, és összeadja az összesítést.
  • Az IF Function egy logikai alapú képlet, amely dinamikusabbá teheti modelljét.
  • A diagramok és grafikonok a pénzügyi modellezés fontos részét képezik.
  • A formázási készségek segíthetnek a nagyszerű és a jó modellek elkülönítésében.

További Excel-források:

  • Excel parancsikonok listája Excel parancsikonok PC Mac Excel parancsikonok - A legfontosabb és leggyakoribb MS Excel parancsikonok listája PC és Mac felhasználók, pénzügyek, számviteli szakmák számára. A billentyűparancsok felgyorsítják a modellezési készségeket és időt takarítanak meg. Ismerje meg a szerkesztést, a formázást, a navigációt, a szalagot, a speciális beillesztést, az adatkezelést, a képlet és a cellák szerkesztését és egyéb rövidítéseket
  • Excel-képletek és függvények Excel-képletek Cheat Sheet A Finance Excel-képleteinek csalólapja megadja az összes legfontosabb képletet a pénzügyi elemzés és modellezés elvégzéséhez az Excel-táblázatokban. Ha az Excel pénzügyi elemzésének mestere és a pénzügyi modellek kiépítésének szakértője szeretne lenni, akkor jó helyen jár.
  • Excel útmutató kezdőknek Excel kezdőknek Ez az Excel kezdőknek útmutató mindent megtanít, amit tudnia kell az Excel táblázatokról és képletekről a pénzügyi elemzés elvégzéséhez. Nézze meg a videót, és mindent megtudhat, amit a kezdőnek tudnia kell, az Excel-től, miért használjuk, és melyek a legfontosabb billentyűkódok, függvények és képletek
  • Ingyenes Excel Crash Course

Melyek a jó pénzügyi modell jellemzői?

A modell felépítésekor fontos a bevált gyakorlatok betartása, amelyeket tanfolyamainkon felvázolunk. A jó modell elég egyszerű ahhoz, hogy bárki megértse, ugyanakkor elég részletes ahhoz, hogy kezelje a bonyolult helyzeteket.

Az alábbiakban felsoroljuk az Excel modellek építésének általános bevált módszereit:

  1. Jól felépített, jó elrendezésű
  2. Könnyen követhető és érthető
  3. A meghajtók és a feltételezések világosan megfogalmazottak
  4. Egyszerűség a bonyolultság felett
  5. Pontos
  6. Összpontosítson fontos kérdésekre
  7. Vizuális kimenetek

Köszönjük, hogy elolvasta a pénzügyi modellezés útmutatót a kezdőknek (és a "bábuknak"). Haladóbb oktatásért lásd a Pénzügy pénzügyi modellezési tanfolyamait.

Pénzügyi modellezés a bábukra

Hogyan lehet elhelyezkedni a pénzügyi modellezésben?

A vállalati pénzügyi munkák széles skálája van, amelyek pénzügyi modellezési ismereteket igényelnek. Ha pénzügyi tervezés és elemzés (FP&A), tőkekutatás, befektetési banki tevékenység, magántőke vagy vállalati fejlesztés érdekli, fedezze fel a Finance karrier-térképét, hogy megtalálja az Ön számára legmegfelelőbb karrierutat.

Több forrás a kezdők pénzügyi modellezésén túl…

A Pénzügynél sok időt töltünk Excel modellek készítésével. Ezért rengeteg értékes szabad erőforrást tudunk megosztani veled. Az alábbiakban bemutatjuk a leghasznosabb forrásainkat, a pénzügyi modellezés ezen „útmutatója” mellett:

  • Mi a pénzügyi modellezés? Mi a pénzügyi modellezés A pénzügyi modellezést az Excel programban hajtják végre, hogy előre jelezzék a vállalat pénzügyi teljesítményét. Áttekintés arról, hogy mi a pénzügyi modellezés, hogyan és miért kell egy modellt felépíteni.
  • Hogyan válhat pénzügyi elemzővé Útmutató a pénzügyi elemzővé váláshoz Hogyan válhat pénzügyi elemzővé. Kövesse a Finance útmutatóját a hálózatépítésről, az önéletrajzról, az interjúkról, a pénzügyi modellezési készségekről és egyebekről. Több ezer embernek segítettünk pénzügyi elemzővé válni az évek során, és pontosan tudjuk, mi kell ehhez.
  • Értékelési módszerek Értékelési módszerek A társaság folyamatos működésként történő értékelésekor három fő értékelési módszert alkalmaznak: DCF elemzés, összehasonlítható társaságok és precedens tranzakciók. Ezeket az értékelési módszereket alkalmazzák a befektetési banki tevékenységben, a tőkekutatásban, a magántőke, a vállalati fejlesztés, az egyesülések és felvásárlások, a tőkeáttételes kivásárlások és a pénzügyek terén
  • DCF modell útmutató DCF modell képzés ingyenes útmutató A DCF modell egy speciális típusú pénzügyi modell, amelyet egy vállalkozás értékére használnak. A modell egyszerűen egy előrejelzés a vállalat szabad felhasználású szabad cash flow-járól
  • Pénzügyi modellezési tanfolyamok
  • Excel képzés

Legutóbbi hozzászólások