Kölcsönös Biztosító - áttekintés, előzmények, hogyan működik

A kölcsönös biztosító társaság egy magántulajdonban lévő biztosítótársaság, amely 100% -ban a kötvénytulajdonosok tulajdonában van. A kölcsönös biztosítókat kizárólag azzal a céllal alapítják, hogy tagjai biztosítási fedezetet kapjanak.

Kölcsönös Biztosító

A kölcsönös biztosítótársaságok egyedülállóak, mert a kötvénytulajdonosok kiválasztják a menedzsmentet, és az esetleges nyereséget vagy újra befektetik a társaságba, vagy osztalék formájában fizetik ki a kötvénytulajdonosoknak Osztalék Az osztalék az eredmény és az eredménytartalék egy része, amelyet a társaság kifizet a részvényeseinek . Amikor egy vállalat nyereséget termel és felhalmozódik az eredménytartalék, akkor ezeket a nyereségeket újra befektethetjük a vállalkozásba, vagy osztalékként kifizethetjük a részvényesek számára. . A többi biztosítótársasághoz hasonlóan a kölcsönös biztosítótársaságok is befektetéseket hajtanak végre annak érdekében, hogy kielégítsék a kötvénytulajdonosok pénzforgalmi igényét.

A kölcsönös biztosító társaságok története

A kölcsönös biztosító társaság koncepciója a 17. századi Angliából származott, amikor az egyének tüzet okozó veszteségek miatt kértek fedezetet. A kölcsönös biztosítási ágazat azonban hivatalosan 1752-ben kezdte meg működését az Egyesült Államokban, amikor Benjamin Franklin megalapította a Philadelphia hozzájárulást a ház veszteségektől való biztosításához.

Ma a kölcsönös biztosító társaságok gyakorlatilag a világ minden országában vannak.

A kölcsönös biztosító társaságok megértése

A kölcsönös biztosítók megalakulásuk óta tovább növekedtek, számos tényező miatt:

1. Általános cél

A legtöbb biztosítótársaság célja a profit maximalizálása, de a kölcsönös biztosítótársaság általános célja az, hogy biztosítási fedezetet biztosítson a kötvénytulajdonosoknak költségekkel vagy annak közelében. Amikor nyereség keletkezik, vagy osztalékot fizetnek a kötvénytulajdonosoknak, vagy újrabefektetik a nyereséget a társaságba.

2. Befektetési stratégia

A kölcsönös biztosító társaságok bizonyos tőkeszintet tartanak fenn a kötvénytulajdonosok igényeinek kielégítése érdekében, így sokkal hosszabb befektetési kilátással rendelkeznek. Mint ilyen, általában alacsonyabb hozamú konzervatív befektetésekbe fektetnek. Érdemes megjegyezni, hogy mivel a kölcsönös biztosítótársaságok magántulajdonban vannak, általában nehéz meghatározni a fizetőképességet. A fizetőképesség A fizetőképesség a társaság azon képessége, hogy teljesítse hosszú távú pénzügyi kötelezettségeit. Amikor az elemzők többet akarnak megtudni a társaság fizetőképességéről, megvizsgálják eszközei teljes értékét a teljes tartott kötelezettségekhez viszonyítva. a társaság.

3. Jövedelemforrás

A kölcsönös biztosító társaság fő jövedelemforrása az a biztosítási díj, amelyet a biztosítottak fizetnek a fedezetért. A vállalkozás jellege miatt korlátozottak a jövedelemforrások diverzifikálásának képességei.

Van egy másik kritikus mechanizmus, amely beépül a kölcsönös biztosító társaságba, ha a társaság a tőzsdére lépést választja - a demutualizáció. A demutualizáció az a folyamat, amelyben a kötvénytulajdonosok részvényessé válnak, és a társaság nyilvános tőzsdén kezd kereskedni.

Amikor a kölcsönös biztosítótársaság részvénytársasággá alakul, nagyobb rugalmasságot élveznek és tőkéhez jutnak, ami gyorsabb növekedést tesz lehetővé.

Részvény vs kölcsönös biztosító társaság

Van még valami úgynevezett részvénybiztosító társaság, amely olyan társaság, amely kizárólag részvényeseinek tulajdonában van. Részvényes A részvényes lehet olyan személy, társaság vagy szervezet, amely részvényeket tart egy adott társaságban. A részvényesnek legalább egy részvényt kell birtokolnia egy társaság részvényéből vagy befektetési alapjából, hogy részleges tulajdonosává válhasson. . Mindkét társaság biztosítást kínál, de vannak olyan különbségek, amelyek egymástól nagyon megkülönböztetik egymást. Tartalmazzák:

1. A társaság célja

A kölcsönös biztosító társaság fő célja, hogy elegendő tőkét tartson fenn a kötvénytulajdonosok igényeinek kielégítésére, míg a részvénybiztosító célja a részvényesek profitjának maximalizálása.

2. A vállalat tulajdonjoga

A kölcsönös biztosító társaságok kizárólag a kötvénytulajdonosok, míg a részvénybiztosítók a részvényesek tulajdonában vannak. Egy részvénybiztosító társaságban a kötvénytulajdonosok nem tudják ellenőrizni a társaság vezetését.

3. Kereseteloszlás

Mind a kölcsönös, mind a részvény biztosító társaságok általában biztosítanak valamilyen terjesztési formát; az eloszlások azonban némileg másképp vannak felépítve.

Egy kölcsönös biztosító társaságban az osztalékok felhasználhatók a kötvénytulajdonosok fizetésére, így csökkenthetik a jövőbeni díjakat, vagy újrabefektethetők a társaságba. Egy részvénybiztosító társaságban az osztalékokat vagy kifizethetik a részvényeseknek, felhasználhatják adósságfizetésre, vagy újra befektethetik a társaságba.

4. Beruházások

Mivel a részvény- és kölcsönös biztosítótársaságok célkitűzései különböznek egymástól, a befektetési megközelítésük kissé eltér. A részvénybiztosítót folyamatosan nyomás éri a részvényesek profitjának maximalizálása érdekében, ezért hajlamosak figyelni a rövid távú eredményekre. Mint ilyen, általában magasabb hozamú, kockázatosabb eszközökbe fektetnek be.

Másrészt a kölcsönös biztosító társaság inkább hosszú távra összpontosít, ami általában konzervatívabb eszközökbe fekteti őket.

5. Kockázat tolerancia

A részvénybiztosító társaságok nagyobb stabilitást kínálnak a kötvénytulajdonosoknak, mert több lehetőség áll rendelkezésükre a jövedelemszerzéshez. Ezzel szemben a kölcsönös biztosítótársaság erősen támaszkodik a biztosítási díjakra, mint fő bevételi forrásra.

Példák (Kanadában)

Több kölcsönös biztosító társaság működik Kanadában, és az ipar továbbra is virágzik egy ilyen pénzügyi környezetben. A három legnagyobb piaci részesedés szerint:

  1. Ép csoport
  2. Aviva Group
  3. Desjardin Group

Világszerte mintegy 400 kölcsönös biztosító társaság működik, köztük 62 Kanadában.

További források

A Finance a Certified Banking & Credit Analyst (CBCA) ™ CBCA ™ tanúsítást kínálja törlesztések és még sok más. tanúsító program azok számára, akik karrierjüket egy újabb szintre akarják vinni. A tanulás és a karrier előrehaladása érdekében a következő források lesznek hasznosak:

  • Megfizethető gondozási törvény (ACA) Megfizethető gondozási törvény (ACA) Az megfizethető gondozási törvény (ACA), más néven Obamacare, egy olyan egészségügyi reform, amely felsorolja azokat a rendelkezéseket, amelyek lehetőséget kínálnak az amerikaiak számára, hogy
  • Biztosítási önrész Biztosítási levonható biztosítási önrész a biztosítási kártérítés összegére vonatkozik, amelyet akkor fizetne, ha a fedezet beindul, és a biztosító fizet. Más
  • Vagyon- és balesetbiztosítók Vagyon- és balesetbiztosítók A vagyon- és balesetbiztosítók olyan társaságok, amelyek fedezetet nyújtanak az eszközökre (pl. Ház, autó stb.), Valamint felelősségbiztosítást is nyújtanak balesetek, sérülések és más emberek vagy tárgyaik károsodásai miatt.
  • Halandósági táblázat Halandósági táblázat A mortalitási táblázat egy diagram, amely egy meghatározott populáció halálozási arányát mutatja egy meghatározott időn belül. Élettáblának vagy annak is nevezik

Legutóbbi hozzászólások