Híres alapkezelők - felső vezetők és stratégiáik

A következő cikk felsorol néhány kivételesnek tekintett alapkezelőt. Ez a lista azokat a befektetőket tartalmazza, akik alapokat hoztak létre vagy nagyon nyereséges alapokat kezeltek. Az alapkezelők közé tartozik Peter Lynch, Abigail Johnson, John Templeton és John Bogle.

Híres alapkezelő illusztráció - izzók szavakkal

Peter Lynch

Peter Lynch alapkezelő volt, aki a Fidelity Magellan Alap kezeléséről volt legismertebb 1977 és 1990 között. A Magellan Alap aktívan kezelt befektetési alap. Befektetési alapok. A befektetési alap sok befektetőtől összegyűjtött pénzkészlet befektetési célokból. részvények, kötvények vagy más értékpapírok. A befektetési alapok befektetői csoport tulajdonában vannak, és szakemberek kezelik őket. Tudjon meg többet a különböző típusú alapokról, működésükről, valamint az azokba történő befektetés előnyeiről és kompromisszumairól, amelyek egykor a legnagyobbak voltak az Egyesült Államokban, míg a Lynch portfóliókezelő volt. Portfoliókezelő A portfóliókezelők hatlépcsős portfóliókezelési folyamat segítségével kezelik a befektetési portfóliókat. Tudja meg pontosan, mit csinál a portfóliókezelő ebben az útmutatóban. A portfóliókezelők olyan szakemberek, akik befektetési portfóliókat kezelnek,azzal a céllal, hogy elérjék ügyfeleik befektetési céljait. , az alap átlagosan 29% -os hozamot ért el évente. A 13 évből az S&P 500 11-et is felülmúlta.

Lynch több könyvet is írt a befektetésről. Néhány tipp a következőket tartalmazza:

  1. Fektessen be abba, amit tud
  2. Csináld meg a házi feladatodat
  3. Diverzifikálni, de nem dúsítani

Lynch szószólója annak, hogy befektessen abba, amit tud. Azt tanácsolja a befektetőknek, hogy használják speciális tudásukat az egyes részvények megértésére. A törzsrészvény a törzsrészvény egy olyan típusú értékpapír, amely a társaság saját tőkéjének tulajdonjogát képviseli. Vannak más kifejezések - például törzsrészvény, törzsrészvény vagy szavazati részvény -, amelyek egyenértékűek a törzsrészvényekkel. és tanulmányozza őket. Például, ha egy befektető technológiai területen dolgozik, akkor jobban meg kell tudnia jósolni az olyan vállalatok sikerét, mint az Amazon vagy a Netflix.

A második tipp pontosan megfelel az elsőnek. Az, hogy a befektető szereti a vállalat termékét vagy szolgáltatását, nem jelenti azt, hogy azonnal meg kellene vásárolnia a részvényeket. Mindig fontos tanulmányozni a vállalatot mérlegének megvizsgálásával. Mérleg A mérleg a három alapvető pénzügyi kimutatás egyike. Ezek a kimutatások kulcsfontosságúak mind a pénzügyi modellezés, mind a számvitel szempontjából. A mérleg a vállalat teljes vagyonát és annak finanszírozását mutatja meg, akár adósság, akár saját tőke révén. Eszközök = kötelezettségek + tőke, versenyképesség és növekedési kilátások. Például, ha egy befektető szereti a Sony által gyártott fényképezőgépeket, akkor ellenőrizniük kell, hogy a bevételbevétel mekkora árbevételt jelent a vállalat által elismert áruk és szolgáltatások összes értékesítésének értéke egy adott időszakban.A bevétel (más néven Értékesítés vagy Jövedelem) képezi a vállalat eredménykimutatásának kezdetét, és gyakran a vállalkozás „felső sorának” számít. kamerák generálják. Ha ez kis összeg, akkor valószínűleg nem valószínű, hogy ez befolyásolja a vállalat eredményeit.

A harmadik tipp a diverzifikáció diverzifikálása. A diverzifikáció a portfólió-források vagy a tőke allokálásának technikája a különféle befektetések számára. A diverzifikáció célja a portfólió veszteségeinek mérséklése, de nem „lebontása”. Ez azt jelenti, hogy diverzifikálják a portfóliót a különböző iparágak részvényeinek birtoklásával. Az S&P szektorok Az S&P szektorok egy módszert jelentenek a nyilvánosan forgalmazott vállalatok 11 szektorba és 24 iparági csoportba sorolásához. A Standard & Poor's (S&P) és a Morgan Stanely Capital International (MSCI) által létrehozott termékek globális iparági osztályozási szabványként (GICS) is ismertek. jó, ne csak a diverzifikáció kedvéért vásároljon részvényeket. Például, ha a portfólió nem rendelkezik kitettséggel az olaj- és gázolajban. Az olaj- és gázipari alapanyagoknyersolaj és földgáz feltárásának, fejlesztésének és finomításának folyamatához kapcsolódik. A befektetőnek nem szabad csak egy kitettség miatt befektetnie egy olaj- és gázipari vállalatba. Csak a legjobb, jó potenciállal rendelkező részvényeket tartsa.

Abigail Johnson

Az egyik legerősebb nő a befektetés terén, Abigail Johnson a Fidelity Investments vezérigazgatója és elnöke. A hűségbefektetések tulajdonosa a Peter Lynch által kezelt Fidelity Magellan Alap, és Lynch Johnson apjának dolgozott. A Fidelity Investments a Johnson család tulajdonában lévő magánvállalkozás, Abigail Johnson pedig a család negyedik vezérigazgatója. Johnson 1988-ban kezdett dolgozni a cégnél részvényelemzőként. Részvénykutatási elemző. Egy részvénykutatási elemző az állami vállalatok kutatási területeit ismerteti, és ezeket a kutatásokat terjeszti az ügyfeleknek. Kitérünk az elemzői fizetésre, a munkaköri leírásra, az ipari belépési pontokra és a lehetséges karrierutakra. és 2014-ben vezérigazgató lett.

Néhány tipp, amelyet Johnson kínál az alapkezelői és befektetési szempontokból:

  1. Hatékonyan kommunikálni
  2. A meglepetések soha nem jók

Az első tipp a jó vezető szerephez és a különböző csoportokkal való kommunikáció megtanulásához kapcsolódik. A második tipp az, hogy folyamatosan kérdezz, még akkor is, ha a dolgok jók. Ha valami jól megy, fontos megérteni, miért. A célok kitűzése során a célok elérése vagy elnyomása sem lehet meglepetés. A vezetőnek meg kell értenie, hogyan halad előre a szervezet a kitűzött célok felé.

Miután Johnson vezérigazgató lett, gyorsan változtatott a vállalaton, például bevezetett egy nulla díjas indexalapot. Az Index Funds Index alapok befektetési alapok vagy tőzsdén kereskedett alapok (ETF), amelyek célja a piaci index teljesítményének nyomon követése. A jelenleg rendelkezésre álló indexalapok különböző piaci indexeket követnek, beleértve az S&P 500, a Russell 2000 és az FTSE 100 mutatókat. Ez nemcsak a vállalat, hanem az ipar számára is újdonság volt. Johnson célja az volt, hogy új ügyfeleket hozzon létre és kapcsolatokat építsen ki velük, ami a jövőben több üzlethez vezet.

Johnson úgy döntött, hogy megszünteti azokat a befektetési minimumokat, amelyek megkövetelik, hogy a befektetők bizonyos összeget tegyenek be az alapokba. Számára a befektetési minimumok elvesztették céljukat, mivel a Fidelity olyan méretet ért el, amely nem igényel további forrásokat. Ehelyett a következő cél a lehető legtöbb ember elérése.

John Templeton

A Templeton alapítvány létrehozója, amely jelenleg a Franklin Templeton része, John Templeton a globális értékbefektetés újítója és híres alapkezelő. A Templeton befektetési stílusa az, hogy nehéz időkben fektessen be és globálisan végezze.

A Templeton tippjei a következőket tartalmazzák:

  1. Keresse meg a legjobb akciókat - fektessen be globálisan
  2. Ne ess pánikba

Az alkuk tekintetében a Templeton a második világháború alatt 100 részvényt vásárolt minden dollár alatti részvényből. A befektetési befektetési portfólió A befektetési portfólió a befektető tulajdonában lévő pénzügyi eszközök összessége, amely tartalmazhat kötvényeket, részvényeket, devizákat, pénzeszközöket és pénzeszközöket és árukat. Ezenkívül a befektetések olyan csoportjára utal, amelyet a befektető profitszerzés céljából használ, miközben gondoskodik a tőke vagy az eszközök megőrzéséről. 10 000 dollárba került 104 vállalatért, amelyet négy évvel később eladott 40 000 dollárért. Ez kötődik befektetési stílusához a nehéz időkben, mivel a háború bizonytalanságot okozott és az árakat tolta. Részvényárfolyam A részvényárfolyam arra az aktuális árra utal, amelyre a részvények egy részvénye kereskedik a piacon. Minden tőzsdén jegyzett vállalat, ha a részvényei le vannak engedve.A háború alatt megvásárolt részvények alku tárgyát képezték, és ahogy karrierje folytatódott, Templeton más országokban kezdett alkut keresni. A Yale Egyetemen töltött ideje alatt gazdag családokkal találkozott, akik csak az amerikai részvényekbe fektettek be. Úgy vélte, rövidlátó, hogy csak egy helyre koncentráljon, és vannak lehetőségek más országokban, ahol alacsonyabb az infláció. Infláció Az infláció olyan gazdasági fogalom, amely az áruk árszintjének meghatározott időn belüli emelkedésére utal. Az árszint emelkedése azt jelzi, hogy az adott gazdaság valutája elveszíti vásárlóerejét (vagyis kevesebbet lehet ugyanannyi pénzzel megvásárolni). és kevesebb szabályozási akadály. Valamikor portfóliójának 60% -a japán részvényekből állt.A Yale Egyetemen töltött ideje alatt gazdag családokkal találkozott, akik csak az amerikai részvényekbe fektettek be. Úgy vélte, rövidlátó, hogy csak egy helyre koncentráljon, és más alacsonyabb inflációjú országokban vannak lehetőségek Infláció Az infláció olyan gazdasági fogalom, amely az áruk árszintjének meghatározott időn belüli emelkedésére utal. Az árszint emelkedése azt jelzi, hogy az adott gazdaság valutája elveszíti vásárlóerejét (vagyis kevesebbet lehet ugyanannyi pénzzel megvásárolni). és kevesebb szabályozási akadály. Valamikor portfóliójának 60% -a japán részvényekből állt.A Yale Egyetemen töltött ideje alatt gazdag családokkal találkozott, akik csak az amerikai részvényekbe fektettek be. Úgy vélte, rövidlátó, hogy csak egy helyre koncentráljon, és más alacsonyabb inflációjú országokban vannak lehetőségek Infláció Az infláció olyan gazdasági fogalom, amely az áruk árszintjének meghatározott időn belüli emelkedésére utal. Az árszint emelkedése azt jelzi, hogy az adott gazdaság valutája elveszíti vásárlóerejét (vagyis kevesebbet lehet ugyanannyi pénzzel megvásárolni). és kevesebb szabályozási akadály. Valamikor portfóliójának 60% -a japán részvényekből állt.Úgy vélte, rövidlátó, hogy csak egy helyre koncentráljon, és más alacsonyabb inflációjú országokban vannak lehetőségek Infláció Az infláció olyan gazdasági fogalom, amely az áruk árszintjének meghatározott időn belüli emelkedésére utal. Az árszint emelkedése azt jelzi, hogy az adott gazdaság valutája elveszíti vásárlóerejét (vagyis kevesebbet lehet ugyanannyi pénzzel megvásárolni). és kevesebb szabályozási akadály. Valamikor portfóliójának 60% -a japán részvényekből állt.Úgy vélte, rövidlátó, hogy csak egy helyre koncentráljon, és más alacsonyabb inflációjú országokban vannak lehetőségek Infláció Az infláció olyan gazdasági fogalom, amely az áruk árszintjének meghatározott időn belüli emelkedésére utal. Az árszint emelkedése azt jelzi, hogy az adott gazdaság valutája elveszíti vásárlóerejét (vagyis kevesebbet lehet ugyanannyi pénzzel megvásárolni). és kevesebb szabályozási akadály. Valamikor portfóliójának 60% -a japán részvényekből állt.

Sok ütés van az úton, de Templeton úgy véli, hogy a globalizáció A globalizáció A globalizáció a világ egyének, kormányok, vállalatok és országok egyesítése és kölcsönhatása. Ez megvalósult az akarat tovább növeli a készletek. Hosszú távon jobb, ha soha nem fektetünk érzelmekbe vagy pánikba, és eladunk, amikor a piaci tőkepiacok A tőkepiacok az a tőzsdei rendszer, amely olyan tőkét utal át olyan befektetőktől, akiknek jelenleg nincs szükségük pénzeszközökre magánszemélyeknek és akiknek nincs esélyük. Ehelyett gyakran a vásárlás legjobb ideje, amikor a piac leesik, mert a részvények alku. Azonban még mindig vannak olyan esetek, amikor a befektetőknek el kell adniuk. Ide tartoznak azok az esetek, amikor a befektető vonzóbb részvényt azonosít.

John „Jack” Bogle

John Bogle egy meggyőződéssel rendelkezik: A befektetési menedzserek hosszú távon nem tudják felülmúlni a tőzsde széles átlagát. Ez a Vanguard befektetési társaságok csoportjának fejlődéséhez vezetett, amely az index befektetési alapokra összpontosít. Befektetési alapok A befektetési alap sok befektetőtől részvényekbe, kötvényekbe vagy más értékpapírokba történő befektetés céljából összegyűjtött pénzkészlet. A befektetési alapok befektetői csoport tulajdonában vannak, és szakemberek kezelik őket. Tudjon meg többet a különböző típusú alapokról, működésükről, valamint az ezekbe és a tőzsdén kereskedett alapokba történő befektetés előnyeiről és kompromisszumairól Tőzsdén kereskedett alap (ETF) A tőzsdén kereskedett alap (ETF) egy népszerű befektetési eszköz, ahol a portfóliók rugalmasabbak és rugalmasabbak lehetnek. diverzifikálva az összes rendelkezésre álló eszközosztály széles skáláján. Tudjon meg többet az ETF-ekről, ha elolvassa ezt az útmutatót. .Bogle népszerűsítette az Index Funds indexelésének gondolatát Az index alapok befektetési alapok vagy tőzsdén kereskedett alapok (ETF), amelyek célja a piaci index teljesítményének nyomon követése. A jelenleg rendelkezésre álló indexalapok különböző piaci indexeket követnek, köztük az S&P 500, a Russell 2000 és az FTSE 100., amely portfóliót hoz létre, amely tükrözi a részvényindex teljesítményét.

A Bogle tippjei a következőket tartalmazzák:

  1. Tartsa a költségeket alacsony szinten
  2. Vigyázzon a szakértőkkel
  3. Ne légy érzelmes

Bogle gyakran bírálta a befektetési alapokat a magas díjak felszámításáért. Híresen azt mondta: "A befektetés során azt kapja, amit nem fizetnek." A Vanguard jóval alacsonyabb díjakat számított fel, mint az ipari szabványok, és Bogle megsértette az egyéb ipari szabványokat is. Például amellett, hogy elsőként ajánlott fel indexalapokat egyéni befektetőknek, befektetési alapokat is értékesített közvetlenül a befektetőknek a brókerek helyett. Ez a fogyasztók költségeinek csökkentéséhez is hozzájárult.

A magas díjak felszámolásán kívül megkérdőjelezi a pénzkezelők képességeit is. Ahelyett, hogy rövid távú eredményekre vagy átmenetileg jó eredményekkel rendelkező szakértőkre összpontosítana, inkább hosszú távra kell koncentrálnia. Bogle azt is megkérdőjelezi, hogy miért nem látta olyan sok pénzkezelő a tőkeáttételű tőkeáttételt A pénzügyekben a tőkeáttétel olyan stratégia, amelyet a vállalatok az eszközök, a cash-flow és a hozam növelésére használnak, bár növelheti a veszteségeket is. A tőkeáttételnek két fő típusa van: pénzügyi és működési. A pénzügyi tőkeáttétel növelése érdekében a vállalkozás fix kamatozású értékpapírok kibocsátásával vagy közvetlenül hitelezőtől kölcsönkérhet tőkét.A működési tőkeáttétel mérlegelheti az Egyesült Államok legnagyobb bankjait, amelyek a 2008-as pénzügyi válságot okozták, 2008-2009 globális pénzügyi válság A 2008-2009-es globális pénzügyi válság arra a hatalmas pénzügyi válságra utal, amellyel a világ 2008 és 2009 között szembesült. magánszemélyek és intézmények szerte a világon, amerikaiak millióit érinti mélyen. A pénzintézetek süllyedni kezdtek, sokakat nagyobb egységek elnyeltek, és az amerikai kormány kénytelen volt mentést ajánlani.

Végül azt mondja a befektetőknek, hogy ne legyenek érzelmesek, és legyenek „racionális elvárásaik a jövőbeli megtérüléstől Várható megtérülés A befektetés várható megtérülése a lehetséges hozam valószínűség-eloszlásának várható értéke, amelyet a befektetők számára biztosíthat. A befektetés megtérülése egy ismeretlen változó, amelynek különböző valószínűségekkel különböző értékei vannak. “. Fontos figyelmen kívül hagyni a piac kis dudorait, és nem üldözni az ideiglenesen magasabb hozamú részvényeket.

További források

Köszönjük, hogy elolvasta a Finance cikkét a híres alapkezelőkről. A tanulás és a karrier előrehaladása érdekében ezeket a további pénzügyi forrásokat javasoljuk:

  • Híres befektetők Híres befektetők Az alábbi cikk a leghíresebb befektetőket sorolja fel, a hozamtermelés képessége alapján. Ez a lista azokat a befektetőket tartalmazza, akik portfóliókat kezeltek és új befektetési módszereket hoztak létre. A lista híres befektetői közé tartozik Carl Icahn, Benjamin Graham és Warren Buffet.
  • Részvénybefektetés: Útmutató az értékbefektetéshez Részvénybefektetés: Útmutató az értékbefektetéshez Amióta "Az intelligens befektető" Ben Graham megjelent, az úgynevezett "értékbefektetés" az egyik legelterjedtebb és legkövetettebb módszer lett. részvényszedés.
  • Részvény befektetés: Útmutató a növekedéshez Befektetés részvény befektetéshez: Útmutató a növekedéshez Befektetés A befektetők kihasználhatják az új növekedési befektetési stratégiák előnyeit annak érdekében, hogy pontosabban csiszolják a részvényeket vagy az átlagosnál nagyobb növekedési potenciált kínáló beruházásokat.
  • Befektetés kezdőknek Befektetés: Kezdő útmutató A Finance befektetési kezdőknek című útmutatója megtanítja a befektetés alapjaira és az indításra. Ismerje meg a kereskedés különböző stratégiáit és technikáit, valamint a különböző pénzügyi piacokat, amelyekbe befektethet.

Legutóbbi hozzászólások