Hitel-életbiztosítási ráta LLCR) - áttekintés, hogyan kell kiszámítani, példa

A Loan Life Coverage Ratio (LLCR) egy olyan mutató, amelyet annak felmérésére használnak, hogy a projekt képes-e teljes mértékben fedezni az adósságát. Sok szervezet adósságot használ fel olyan áruk és szolgáltatások beszerzésére, amelyek nem tudnak készpénzzel fizetni. kötelezettségeket. Az LLCR egy nagyon gyakran használt arány Pénzügyi mutatók A pénzügyi mutatók a pénzügyi kimutatásokból vett számértékek felhasználásával jönnek létre, hogy érdemi információkat szerezzenek egy vállalatról a projektek lehetséges kockázatainak felmérése érdekében a projektfinanszírozásban. Project Finance - A Primer Project finance primer. A projektfinanszírozás a projekt teljes életciklusának pénzügyi elemzése. Jellemzően a költség-haszon elemzést használják.Ez a lefedettségi arány lefedettségi ráta A lefedettségi ráta a társaság pénzügyi kötelezettségeinek teljesítésére való képességének mérésére szolgál. A magasabb arány azt jelzi, hogy a projekt bármely időpontjában nagyobb a kötelezettségvállalási képesség. Kiszámítható a nettó jelenérték figyelembe vételével. Nettó jelenérték (NPV) A nettó jelenérték (NPV) az összes jövőbeni (pozitív és negatív) cash flow értéke egy befektetés jelen idejére diszkontálva. Az NPV elemzés a belső értékelés egyik formája, amelyet széles körben alkalmaznak a pénzügyi és számviteli területeken az üzleti érték, a befektetési biztosíték, az adósságszolgálatra rendelkezésre álló cash flow (CFADS) értékének meghatározására az adósság lejáratáig, és elosztva azt a teljes fennálló adósság ebben az időpontban.A magasabb arány azt jelzi, hogy a projekt bármely időpontjában nagyobb a kötelezettségvállalási képesség. Kiszámítható a nettó jelenérték figyelembe vételével. A nettó jelenérték (NPV) A nettó jelenérték (NPV) az összes jövőbeni (pozitív és negatív) cash flow értéke egy befektetés jelen idejére diszkontálva. Az NPV elemzés a belső értékelés egyik formája, amelyet széles körben alkalmaznak a pénzügyi és számviteli területeken az üzleti érték, a befektetési biztosíték, az adósságszolgálatra rendelkezésre álló cash flow (CFADS) értékének meghatározásához az adósság lejáratáig, és elosztva azt az értékpapírral. a teljes fennálló adósság ebben az időpontban.A magasabb arány azt jelzi, hogy a projekt bármely időpontjában nagyobb a kötelezettségvállalási képesség. Kiszámítható a nettó jelenérték figyelembe vételével. Nettó jelenérték (NPV) A nettó jelenérték (NPV) az összes jövőbeni (pozitív és negatív) cash flow értéke egy befektetés jelen idejére diszkontálva. Az NPV elemzés a belső értékelés egyik formája, amelyet széles körben alkalmaznak a pénzügyi és számviteli területeken az üzleti érték, a befektetési biztosíték, az adósságszolgálatra rendelkezésre álló cash flow (CFADS) értékének meghatározásához az adósság lejáratáig, és elosztva azt az értékpapírral. a teljes fennálló adósság ebben az időpontban.Kiszámítható a nettó jelenérték figyelembe vételével. Nettó jelenérték (NPV) A nettó jelenérték (NPV) az összes jövőbeni (pozitív és negatív) cash flow értéke egy befektetés jelen idejére diszkontálva. Az NPV elemzés a belső értékelés egyik formája, amelyet széles körben alkalmaznak a pénzügyi és számviteli területeken az üzleti érték, a befektetési biztosíték, az adósságszolgálatra rendelkezésre álló cash flow (CFADS) értékének meghatározásához az adósság lejáratáig, és elosztva azt az értékpapírral. a teljes fennálló adósság ebben az időpontban.Kiszámítható a nettó jelenérték figyelembe vételével. Nettó jelenérték (NPV) A nettó jelenérték (NPV) az összes jövőbeni (pozitív és negatív) cash flow értéke egy befektetés jelen idejére diszkontálva. Az NPV elemzés a belső értékelés egyik formája, amelyet széles körben alkalmaznak a pénzügyi és számviteli területeken az üzleti érték, a befektetési biztosíték, az adósságszolgálatra rendelkezésre álló cash flow (CFADS) értékének meghatározásához az adósság lejáratáig, és elosztva azt az értékpapírral. a teljes fennálló adósság ebben az időpontban.az adósságszolgálatra rendelkezésre álló pénzforgalom (CFADS) teljes összegét az adósság lejáratáig, és elosztva azt az adott pillanatban fennálló teljes fennálló adóssággal.az adósságszolgálatra rendelkezésre álló pénzforgalom (CFADS) teljes összegét az adósság lejáratáig, és elosztva azt az adott pillanatban fennálló teljes fennálló adóssággal.

Hitel-életbiztosítási ráta

Gyors összefoglalás a pontokról

  • A hitel-életbiztosítási ráta (LLRC) a projektfinanszírozásban általánosan használt mérőszám.
  • Az LLRC-t arra használják, hogy felmérjék a projekt azon képességét, hogy kifizesse az adott pillanatban fennálló teljes adósságot.
  • Az LLRC kiszámítása úgy történik, hogy az adósságszolgálatra rendelkezésre álló cash flow nettó jelenértékét megkapjuk, és elosztjuk a választott időpontban fennálló teljes fennálló adóssággal.

Miért fontos a hitel-életbiztosítási ráta (LLCR)?

Az adósságszolgálati fedezettséghez (DSCR) hasonlóan az LLCR is fontos arány, amelyet a projektfinanszírozásban használnak. Bármely projektfinanszírozási vállalkozásnál mindkét arány kiszámítása a projekt értékelésének szokásos lépése. Azonban a DSCR-től eltérően, amely a projekt adósságfizetési képességét időszakonként méri, az LLCR figyelembe veszi az adósságszolgálat számára rendelkezésre álló több pénzforgalmi időszakot, valamint a fennálló tartozás teljes összegét. A diszkontált előre jelzett cash flow-k alapján értékeli a projekt összes adósságfizetési képességét. Jobban megbecsülheti a projekt egészének kockázati profilját.

Hogyan számíthatja ki a hitel-élet fedezeti hányadát (LLCR)?

A kölcsön élettartamának fedezete a nettó jelenérték (nettó jelenérték) (NPV) nettó jelenérték (NPV) alapján kerül kiszámításra, amely az összes jövőbeni (pozitív és negatív) cash flow értéke egy befektetés jelenlegi élettartama alatt. Az NPV elemzés a belső értékelés egyik formája, amelyet széles körben alkalmaznak a pénzügyi és számviteli területeken az üzleti érték, a befektetési biztosíték, az adósságszolgálat számára rendelkezésre álló cash-flow meghatározásához, és az összes rendelkezésre álló készpénz hozzáadásához a készpénztartalékba. Ezután felvesszük a számot, és elosztjuk az adott idő alatt fennálló teljes fennálló tartozással. A hitel élettartama bármikor kiszámítható; a fennmaradó CFAD-okat azonban le kell engedni a kiválasztott időpontra. A számítás során használt teljes fennálló tartozásnak is meg kell felelnie ennek az időpontnak.

Az alábbiakban bemutatjuk az LLCR kiszámításának egyenletét:

Hitel-életbiztosítási arány (LLCR) egyenlet

Az LLCR kiszámításakor az arányt általában évente, félévente vagy negyedévente számítják ki a hitel hátralévő élettartama alatt.

Hitel-életbiztosítási ráta (LLCR) - működő példa

Vessünk egy pillantást egy egyszerű hitel-életfedezeti mutató példakérdésre. Az alábbiakban bemutatjuk az adósságszolgálatra rendelkezésre álló feltételezett készpénzt a projekt időtartama alatt. A tervezett cash flow-kat minden évben egy adott időszakra diszkontálják, majd összesítik. Az adott pillanatban fennálló teljes adósság elosztva adja meg az LLCR-t.

A hitel élettartamának (LLCR) példakérdése

Ha többet szeretne megtudni a pénzügyi modellezésről, nézze meg a Finance pénzügyi modellezési tanfolyamait .

További források

A Finance a pénzügyi modellezési és értékelési elemző (FMVA) ™ hivatalos szolgáltatója. Az FMVA® tanúsítás Csatlakozzon 350 600+ hallgatóhoz, akik olyan vállalatoknál dolgoznak, mint az Amazon, a JP Morgan és a Ferrari tanúsító program, amelynek célja, hogy bárkit világszínvonalú pénzügyi elemzővé alakítsanak.

Ezek a további források nagyon hasznosak lesznek annak érdekében, hogy világszínvonalú pénzügyi elemzőkké válhassanak, és karrierjüket maximálisan kihasználhassák:

  • Az adósságszolgálat számára rendelkezésre álló pénzáramlás (CFADS) Az adósságszolgálat számára rendelkezésre álló pénzáramlás (CFADS) Az adósságszolgálat számára rendelkezésre álló pénzáramlás (CFADS) pontos mutatója annak, hogy a projekt képes-e cash flow-k létrehozására és az adósságkötelezettségek kifizetésére.
  • Projektfinanszírozás Projektfinanszírozás - A Primer Projektfinanszírozási alapozó. A projektfinanszírozás a projekt teljes életciklusának pénzügyi elemzése. Jellemzően költség-haszon elemzést szoktak használni
  • Adósságszolgálati fedezeti ráta (DSCR) Adósságszolgálati fedezeti arány lejáratú adósság.
  • Lefedettségi arányok Lefedettségi arány A lefedettségi arány a vállalat pénzügyi kötelezettségeinek teljesítésére való képességének mérésére szolgál. A magasabb arány a kötelezettségek teljesítésének nagyobb képességét jelzi

Legutóbbi hozzászólások