Hatékony éves ráta - Definíció, képlet, amit tudnia kell

Az effektív éves kamatláb (EAR) a kamatláb. Kamatráfordítás A kamatráfordítás egy olyan társaságnál keletkezik, amely adósság- vagy tőke lízing révén finanszíroz. A kamat megtalálható az eredménykimutatásban, de az adósság ütemezésén keresztül is kiszámítható. Az ütemtervnek tartalmaznia kell a vállalat mérlegében szereplő összes főbb adósságrészletet, és a kamatot kiszámítva úgy, hogy megszorozza a befektetésen ténylegesen megszerzett vagy egy kölcsön után kifizetett összeget az adott időszak kamatának összevonása eredményeként. Általában magasabb, mint a nominális kamatláb, és az éves kamatokat kiszámító különböző pénzügyi termékek összehasonlítására szolgál, különböző összetételi időszakokkal - heti, havi, éves stb. Az összetett időszakok számának növelésével az effektív éves kamatláb növekszik .

Hatékony éves kamatképlet

Az effektív éves kamat általában magasabb, mint a nominális kamatláb, mert a nominális kamatláb az éves százalékos kamatlábat jelöli, függetlenül az összetételtől. Az összetett időszakok számának növelése növeli az effektív éves kamatlábat a nominális kamatlábhoz képest. Egy másik megvilágítás érdekében az évente növekvő befektetés tényleges éves kamatlába megegyezik a névleges kamatlábbal. Ha azonban ugyanazt a beruházást negyedévente növelnék, akkor a tényleges éves ráta magasabb lenne.

Mi a tényleges éves ráta képlete?

Az EAR képlete:

Tényleges éves kamatláb = (1 + (nominális kamatláb / az összetett időszakok száma)) ^ (az összetett időszakok száma) - 1

Például:

Az Union Bank 12% -os nominális kamatlábat kínál betéti igazolásán Obama úr banki ügyfélnek. Az ügyfél kezdetben 1000 dollárt fektetett be, és beleegyezett abba, hogy a kamatot egy teljes évre havonta növeljék. Az összetétel eredményeként az effektív kamatláb 12,683%, amelyben a pénz 126,83 dollárral nőtt egy évre, bár a kamatot csak 12% -on kínálják.

Hatékony éves kamatkalkulátor

Az alábbiakban bemutatjuk a Finance ingyenes effektív éves kamatláb (EAR) kalkulátorának képernyőképét.

Amint az a fenti példában látható, a 8,0% -os nominális kamatláb, évenkénti 12 összetételi periódussal egyenlő a tényleges éves százalékos kamatlábbal (EAPR) 8,3%.

hatékony éves kamatkalkulátor - letöltés

Töltse le az ingyenes sablont

Írja be nevét és e-mail címét az alábbi űrlapba, és töltse le most az ingyenes sablont!

Mi a névleges kamatláb?

A nominális kamatláb egy olyan hitelkamatláb, amelyet egy hitelező vagy kezes által kibocsátott pénzügyi eszköz mutat. Ez a kamatláb az alapja annak a számításnak, hogy levezethető legyen a kamatösszeg, amely a tőke és a kamat összeadásából származik egy adott időszakra. Lényegében ez az a tényleges monetáris ár, amelyet a hitelfelvevők fizetnek a hitelezőknek, vagy amelyet a befektetők kapnak a kibocsátóktól.

Mi az összetett időszak?

Az összetett időszak az az időszak, amely után a fennálló kölcsön vagy befektetés kamatát hozzáadják az említett hitel vagy befektetés tőkeösszegéhez. Az időszak lehet napi, heti, havi, negyedéves vagy féléves, az érintett felek által elfogadott feltételektől függően. Az összetett időszakok számának növekedésével növekszik a felhasznált pénz után megszerzett vagy kifizetett kamat összege. A negyedéves összetétel magasabb hozamot eredményez, mint a féléves összetétel, míg a havi összetétel több mint negyedéves, a napi összetétel több mint havi.

További információ a kamatlábakról

Ha többet szeretne megtudni a kamatlábakról, nézze meg a Finance ingyenes online pénzügyi és számviteli tanfolyamait!

Pénzügyi tanfolyamok

Mennyire fontos a tényleges éves ráta az üzleti életben?

A tényleges éves kamatláb hasznos módszer a tényleges befektetési megtérülés értékelésére és a kölcsön után fizetett kamatráfordítás megállapítására. A hitelfelvevőknek alaposan meg kell érteniük az adósság költségeinek hatását. Az adósság költsége Az adósság költsége az a megtérülés, amelyet a társaság adósainak és hitelezőinek nyújt. Az adósságköltséget a WACC számításaiban használják az értékelés elemzésére. hatással van a vállalkozásukra, mivel ez hatással lesz jövedelmezőségükre és fizetőképességükre.

A magasabb kamatköltség csökkenti a kamatfedezeti arányt Fedezeti hányad A fedezeti hányadot használjuk annak mérésére, hogy a vállalat képes-e fizetni pénzügyi kötelezettségeit. A magasabb arány azt jelzi, hogy egy vállalat jobban képes teljesíteni a kötelezettségeit, ami csökkentheti a jövőbeni adósságszolgálati képességét. Ezenkívül a magasabb kamatráfordítás csökkenti a társaság nettó jövedelmét és jövedelmezőségét (minden más egyenlő).

A másik oldalon a befektetők profitálnak, ha a tényleges kamatláb nagyobb, mint a kibocsátó által kínált nominális kamatláb. Ezt a kamatlábat használják a különböző befektetési portfóliók összehasonlítására is, a különböző döntési időszakok felhasználásával a hatékony döntéshozatalhoz.

További tanulás

A Finance a pénzügyi modellezés tanúsító programjának globális szolgáltatója. Ha érdekli, hogy előrelépjen a vállalati pénzügyekkel kapcsolatos karrierjében, akkor ezek a pénzügyi cikkek segítenek Önnek abban, hogy:

  • Súlyozott átlagos tőkeköltség (WACC) WACC A WACC egy vállalat súlyozott átlagos tőkeköltsége, amely a vegyes tőkeköltséget jelenti, beleértve a saját tőkét és az adósságot is. A WACC képlet = (E / V x Re) + ((D / V x Rd) x (1-T)). Ez az útmutató áttekintést nyújt arról, hogy mi ez, miért használják, hogyan kell kiszámítani, és egy letölthető WACC kalkulátort is tartalmaz
  • EBITDA Az EBITDA az EBITDA vagy a kamat, adó, értékcsökkenés és amortizáció előtti eredmény a társaság nyeresége, mielőtt ezen nettó levonásokat végrehajtanák. Az EBITDA a vállalkozás működési döntéseire összpontosít, mert a tőkeszerkezet hatása előtt megvizsgálja az üzleti vállalkozás jövedelmezőségét az alapműveletekből. Képlet, példák
  • Bázispontok (bps) Bázispontok (BPS) Az alappontok (BPS) a kamatlábak változásának mérésére általánosan használt mérőszámok. A bázispont egy százaléka egy százalék. Lásd példákat. Ez a mutató
  • XIRR vs IRR XIRR vs IRR Miért érdemes használni az XIRR-t vs IRR-t? Az XIRR az egyes pénzforgalmakhoz konkrét dátumokat rendel, ezáltal pontosabb, mint az IRR, amikor pénzügyi modellt készít az Excel programban.
  • Investment Banking Investment Banking A befektetési banki tevékenység egy olyan bank vagy pénzügyi intézmény részlege, amely a kormányokat, vállalatokat és intézményeket szolgálja jegyzési (tőkebevonási), valamint egyesülési és felvásárlási (M&A) tanácsadási szolgáltatások nyújtásával. A befektetési bankok közvetítőként működnek
  • Pénzügyi modellezés Mi a pénzügyi modellezés A pénzügyi modellezést az Excel programban végzik a vállalat pénzügyi teljesítményének előrejelzéséhez. Áttekintés arról, hogy mi a pénzügyi modellezés, hogyan és miért kell egy modellt felépíteni.

Legutóbbi hozzászólások