Az A sorozat finanszírozása - áttekintés, célok és hogyan működik

Az A sorozatú finanszírozás (más néven A sorozatú forduló vagy A sorozatú finanszírozás) az induló vállalkozások tőkebevonási folyamatának egyik szakasza. Lényegében az A sorozatú forduló a startup finanszírozás második szakasza és a kockázatitőke-finanszírozás első szakasza.

A vetőmagfinanszírozáshoz hasonlóan A vetőmag-finanszírozás A vetőmag-finanszírozás (más néven vetőmag-tőke, vetőmag-pénz vagy vetőmag-finanszírozás) a startup tőkebevonási folyamatának legkorábbi szakasza. A magfinanszírozás a tőkealapú finanszírozás egyik fajtája. Más szavakkal, a befektetők egy tőke részesedés fejében vállalják tőkéjüket. , A sorozatú finanszírozás a részvényalapú finanszírozás egy típusa. Ez azt jelenti, hogy a társaság a részvények eladásával biztosítja a szükséges tőkét a befektetőktől. A legtöbb esetben azonban az A sorozatú finanszírozás hígításgátló rendelkezésekkel jár. Az induló vállalkozások általában elsőbbségi részvényeket bocsátanak ki, amelyek nem biztosítják tulajdonosaik számára a szavazati jogot.

A sorozat finanszírozása

Ugyanakkor meglehetősen gyakori, hogy a társaságok átváltható elsőbbségi részvényeket bocsátanak ki Előnyben részesített részvények Az elsőbbségi részvények (elsőbbségi részvény, elsőbbségi részvények) azok a részvénytulajdon-osztályok, amelyeknél a társaság eszközeivel szemben elsőbbségi igény érvényesül a törzsrészvényekkel szemben. A részvények magasabb rangúak, mint a törzsrészvények, de magasabbak az adóssághoz, például a kötvényekhez képest. . Ezek a részvények lehetőséget kínálnak a befektetőknek arra, hogy előnyben részesített részvényeiket egy előre meghatározott jövőbeli napon átváltsák részvényekké. Ne feledje, hogy a befektetők hozama az A sorozatú finanszírozásból alacsonyabb, mint az alap finanszírozás hozama.

A hagyományosabb módszerek mellett a részvénytőkefinanszírozás Az Equity Crowdfunding A részvénytőkefinanszírozás (más néven tömegbefektetés vagy befektetési crowdfunding) a startupok és a korai stádiumban lévő vállalatok által alkalmazott tőkebevonási módszer. Lényegében a részvénytámogatás finanszírozás fejében számos potenciális befektető számára kínálja a társaság értékpapírjait. Az A sorozatú finanszírozásban is felhasználható.

Az A sorozat finanszírozásának célkitűzései

Az A sorozatú finanszírozást elsősorban a vállalat folyamatos növekedésének biztosítására használják. Az A sorozat közös céljai közé tartozik a termékfejlesztés mérföldköveinek elérése és az új tehetségek vonzása. Ebben a fejlődési szakaszban egy vállalat folytatni kívánja üzleti tevékenységének növekedését, hogy több befektetőt vonzzon a jövőbeli finanszírozási körökbe.

Az A sorozat fordulójában a legnagyobb befektetők a kockázati tőke társaságok. Általában olyan vállalkozásokról van szó, amelyek a korai stádiumú vállalatokba történő befektetésekre szakosodtak. Általános szabály, hogy a tőkét azoknak a vállalatoknak biztosítják, amelyek már bevételt termelnek, de még mindig a profit előtti szakaszban vannak.

Hogyan működik az A sorozat finanszírozása?

A kezdőtőkével ellentétben az A sorozatú finanszírozás szigorúan formális megközelítést követ. Azok a kockázati tőkések, amelyek a befektetők többségét képviselik ebben a finanszírozási körben, hajlandóak elvégezni az átvilágítást. és ellenőrizni bármi mást, amely felmerült egy M&A ügylet vagy befektetési folyamat során. Az átvilágítás az ügylet lezárása előtt befejeződik. befektetési döntés meghozatala előtt. Így ezek a folyamatok minden jelentős A sorozatú finanszírozást elindítanak.

A startup értékelése az A sorozat finanszírozásának elengedhetetlen része. A kezdő stádiumokkal ellentétben az A sorozatú tőkét biztosítani vágyó vállalatok több információt tudnak nyújtani, amelyek felhasználhatók megalapozott befektetési döntések meghozatalához.

Az A sorozat adománygyűjtésének céljai magukban foglalják az alaptőkét használó társaság által elért haladás azonosítását és értékelését, valamint a vezetőség hatékonyságát. Ezenkívül az értékelési folyamat megmutatja, hogy egy vállalat és vezetése mennyire használja fel a rendelkezésre álló erőforrásokat jövedelemszerzésre. A kockázatitőke-befektetők csak akkor végeznek befektetést egy vállalatban, ha az átvilágítási és értékelési folyamatok befejeződnek.

Kapcsolódó olvasmányok

A Finance felajánlja a pénzügyi modellezés és értékbecslés elemzőjének (FMVA) ™ FMVA® tanúsítását. Csatlakozzon 350 600+ hallgatóhoz, akik olyan vállalatoknál dolgoznak, mint az Amazon, a JP Morgan és a Ferrari tanúsító program azok számára, akik karrierjüket a következő szintre akarják vinni. A tanulás és a karrier előrehaladása érdekében a következő források lesznek hasznosak:

  • Adósság vs részvényfinanszírozás Adósság vs részvényfinanszírozás Adósság vs részvényfinanszírozás - melyik a legjobb az Ön vállalkozásának és miért? Az egyszerű válasz az, hogy attól függ. A tőke szemben az adóssággal kapcsolatos döntés számos tényezőre támaszkodik, mint például a jelenlegi gazdasági helyzet, a vállalkozás jelenlegi tőkeszerkezete és a vállalkozás életciklusának szakasza, hogy csak néhányat említsünk.
  • Hígító értékpapírok Hígító értékpapírok hígulást okozhatnak számos hígító értékpapír, például részvényopciók, korlátozott és teljesítőképességű részvényegységek, előnyben részesített részvények, warrantok és
  • A saját tőke megtérülése (ROE) A saját tőke megtérülése (ROE) a saját tőke megtérülése (ROE) a vállalat jövedelmezőségének mérőszáma, amely a társaság éves hozamát (nettó jövedelmét) elosztja a teljes saját tőke értékével (azaz 12%) . A ROE egyesíti az eredménykimutatást és a mérleget, mivel a nettó jövedelmet vagy nyereséget összehasonlítják a saját tőkével.
  • Indítási értékelési mutatók Indítási értékelési mutatók (internetes vállalatok számára) Indítási értékelési mutatók internetes vállalatok számára. Ez az útmutató felvázolja a 17 legfontosabb e-kereskedelem értékelési mutatóját az interneten

Legutóbbi hozzászólások