Ponzi-rendszer - áttekintés, hogyan működik, hogyan védekezhet

A Ponzi-rendszert csalárd befektetési programnak tekintik. Ez magában foglalja az új befektetőktől beszedett befizetések felhasználását a korábbi befektetők kifizetéséhez. A Ponzi-rendszerek szervezői általában megígérik, hogy az összegyűjtött pénzt befektetik, hogy szokatlan nyereséget termeljenek, csekély kockázat nélkül.

Ponzi-rendszer

Valójában azonban a csalók nem igazán tervezik a pénz befektetését. Az a szándékuk, hogy a legkorábbi befektetőket megtérítsék, hogy a konstrukció hihető legyen. Mint ilyen, a Ponzi-rendszer állandó pénzáramlást igényel, hogy fenntartsa önmagát. Amikor a szervezők már nem tudnak több tagot toborozni, vagy ha a meglévő befektetők döntő hányada úgy dönt, hogy készpénzt válthat ki, a rendszer megbukik.

A Ponzi-rendszerek lebontása

A Ponzi-rendszer egyszerűen egyfajta befektetési átverés, ahol a befektetőknek jelentős megtérülést ígérnek. A Ponzi-sémákban részt vevő vállalatok minden figyelmüket új ügyfelek csábítására összpontosítják. Amint az új belépők befektetnek, a pénzt összegyűjtik és felhasználják az eredeti befektetők kifizetésére „hozamként”.

A Ponzi-séma azonban nem azonos a piramis-sémával. A Ponzi-konstrukcióval a befektetők elhitetik velük, hogy befektetéseikből megtérülnek. Ezzel szemben a piramisjáték résztvevői tisztában vannak azzal, hogy csak úgy tudnak profitot termelni, ha több embert toboroznak a rendszerbe. A Ponzi-rendszerek nagyrészt befektetési trükkök.

A Ponzi-rendszerek vörös zászlói

A legtöbb Ponzi-séma néhány általános tulajdonsággal rendelkezik, például:

1. Magas hozam ígérete, minimális kockázat mellett

A való világban minden befektetés magában hordoz bizonyos mértékű kockázatot. Valójában a magas hozamot kínáló befektetések általában nagyobb kockázatot jelentenek. Tehát, ha valaki magas hozamú és kevés kockázattal járó befektetést kínál, akkor az valójában túl jó üzlet lehet. Valószínű, hogy a befektető nem lát semmilyen hozamot.

2. Túl következetes hozam

A befektetések folyamatosan ingadozásokat tapasztalnak. Például, ha valaki egy adott vállalat részvényeibe fektet be, van, amikor a részvényár emelkedik, máskor pedig csökken. Ennek ellenére a befektetőknek mindig szkeptikusaknak kell lenniük a befektetésekkel szemben, amelyek folyamatosan magas hozamot eredményeznek, függetlenül az ingadozó piaci körülményektől.

3. Nem regisztrált beruházások

Mielőtt egy rendszerbe fektetne, fontos megerősíteni, hogy a befektetési társaság be van-e jegyezve az Egyesült Államok Értékpapír- és Tőzsdei Bizottságának (SEC) Értékpapír- és Tőzsdei Bizottságának (SEC). Az Egyesült Államok szövetségi kormánya, amely a szövetségi értékpapír-törvények végrehajtásáért és az értékpapírokra vonatkozó szabályok javaslatáért felelős. Feladata az értékpapír-ipar és a részvény- és opciós tőzsdék vagy az állami szabályozók fenntartása is. Ha be van jegyezve, akkor a befektető hozzáférhet a vállalattal kapcsolatos információkhoz, hogy megállapítsa, jogszerűek-e.

4. Engedély nélküli eladók

A szövetségi és az állami törvények szerint külön engedéllyel kell rendelkeznie, vagy regisztrálni kell egy szabályozó szervnél. A legtöbb Ponzi-rendszer engedély nélküli magánszemélyekkel és vállalatokkal foglalkozik.

5. Titkos, kifinomult stratégiák

Kerülni kell azokat a beruházásokat, amelyek túl bonyolult eljárások megértéséhez.

A Ponzi-rendszer története

A rendszer egy Charles Ponzi csalótól kapta a nevét, aki 1919-ben becsapta a befektetők ezreit.

Ponzi három hónapon belül 50% -os megtérülést ígért a nemzetközi válaszkuponokból származó nyereség után. A nap folyamán a postai szolgálat nemzetközi válaszkuponokat kínált, amelyek lehetővé tették a feladó számára, hogy előre megvásárolja a postaköltséget, és beépítse levelezésébe. A címzett ezután a kupont elsőbbségi légipostai postai bélyegre cserélné otthoni postahivatalában.

A postai árak ingadozása miatt nem volt szokatlan megállapítani, hogy a bélyegek drágábbak voltak az egyik országban, mint a másikban. Ponzi lehetőséget látott a gyakorlatban, és úgy döntött, hogy ügynököket vesz fel, akik olcsó nemzetközi válaszkuponokat vásárolnak a nevében, majd elküldik neki. A kuponokat bélyegekre cserélte, amelyek drágábbak voltak, mint amiért a kupont eredetileg megvették. A bélyegeket ezután magasabb áron értékesítették, hogy profitot termeljenek. Ez a fajta kereskedelem arbitrázs néven ismert, és nem törvénytelen.

Egy ponton azonban Ponzi kapzsi lett. Az Értékpapír Tőzsdei Társaság részéről invitálta az embereket, hogy fektessenek be a társaságba, 50% -os hozamot ígérve 45 napon belül és 100% -ot 90 napon belül. Tekintettel a postabélyeg-sikerre, senki sem vonta kétségbe szándékait. Sajnos Ponzi soha nem fektette be a pénzt, csak visszaszántotta a rendszerbe, kifizetve a befektetők egy részét. A rendszer 1920-ig folytatódott, amikor az Értékpapír-tőzsde társaságát kivizsgálták.

Hogyan védekezhetünk a Ponzi-rendszerek ellen

Ugyanúgy, ahogy a befektető egy olyan céget kutat, amelynek részvényeit hamarosan megvásárolja, a magánszemélynek meg kell vizsgálnia mindenkit, aki segít a pénzügyeinek kezelésében. Ennek legegyszerűbb módja az, ha felveszi a kapcsolatot a SEC-vel, és megkérdezi, hogy könyvelőik könyvelő-e. A könyvelő nagyon fontos szerepet játszik egy szervezetben, függetlenül attól, hogy multinacionális vállalatról van-e szó, vagy kis hazai vállalkozásról. A társaság pénzének be- és kiáramlását szorosan figyelemmel kíséri a könyvelő, aki arról is gondoskodik, hogy minden pénzügyi tranzakció legális, korrekt legyen, jelenleg nyílt vizsgálatokat folytatnak (vagy már korábban vizsgált csalásokkal foglalkoznak).

Mielőtt bármilyen rendszerbe fektetne, meg kell kérnie a vállalat pénzügyi nyilvántartását annak igazolására, hogy azok jogosak-e.

Key Takeaways

A Ponzi-rendszer egyszerűen illegális befektetés. Az 1920-as években csalónak számító Charles Ponzi névre keresztelt rendszer következetes és magas megtérülést ígér, állítólag nagyon csekély kockázat mellett. Bár egy ilyen rendszer rövid távon működhet, pénzből végül elfogy. Ezért a befektetőknek mindig szkeptikusaknak kell lenniük a túl jól hangzó befektetésekkel szemben, hogy igazak legyenek.

További források

A Finance a pénzügyi modellezési és értékelési elemző (FMVA) ™ hivatalos szolgáltatója. Az FMVA® tanúsítás Csatlakozzon 350 600+ hallgatóhoz, akik olyan vállalatoknál dolgoznak, mint az Amazon, a JP Morgan és a Ferrari tanúsító program, amelynek célja, hogy bárkit világszínvonalú pénzügyi elemzővé alakítsanak.

A pénzügyi elemzések ismereteinek fejlesztése és továbbfejlesztése érdekében javasoljuk az alábbi kiegészítő pénzügyi forrásokat:

  • Cash Larceny Cash Larceny A Cash Larceny a készpénz ellopására utal, amelyet egy adott időszakban már rögzítettek a könyvelés könyveiben. Ezt a csalást elkövetik
  • Befektetés: Útmutató kezdőnek Befektetés: Kezdő útmutató A Finance befektetési kezdőknek című útmutatója megtanítja a befektetés alapjaira és az indításra. Ismerje meg a kereskedés különböző stratégiáit és technikáit, valamint a különböző pénzügyi piacokat, amelyekbe befektethet.
  • A könyvvizsgáló függetlenségét fenyegető veszélyek Az auditor függetlenségét fenyegető veszélyek A könyvvizsgálói szakmában öt fő veszély fenyegetheti az auditor függetlenségét. Ha az auditor egy bizonyos fenyegetésnek van kitéve, akkor vagy ki kell dolgoznia biztosítékokat a fenyegetés elfogadható szintre csökkentésére, vagy le kell mondania az ellenőrzési megbízásról.
  • Legjobb könyvelési botrányok Legjobb könyvelési botrányok Az elmúlt két évtizedben a történelem legsúlyosabb könyvelési botrányai voltak. Több milliárd dollár veszett el e pénzügyi katasztrófák következtében. Ebben

Legutóbbi hozzászólások